Kas ir Velsas paziņojums un kāpēc SEC to apkalpo?

Finanšu un vērtspapīru jomā tiek ieviesti dažādi regulējošie procesi un protokoli, lai veicinātu pārredzamību un aizsargātu ieguldītāju intereses. Viena no šādām procedūrām ir Velsas paziņojums, kuru, iespējams, pamanījāt, nonākot ziņu virsrakstos pēc tam, kad Vērtspapīru un biržu komisija (SEC) to izdevusi konkrētai kriptovalūtas firmai.

Bet kas īsti ir Velsa paziņojums, un kāpēc SEC to izdod?

Kas ir Velsa paziņojums?

Wells paziņojums ir oficiāls paziņojums, ko izsniedz ASV Vērtspapīru un biržu komisija (SEC) privātpersonām un firmām, lai brīdinātu tās par iespējamiem SEC vērtspapīru likumu pārkāpumiem. Tas kalpo kā brīdinājums pēc tam, kad SEC ir veikusi savu izmeklēšanu. Velsas paziņojums tiek pasniegts kā vēstule, kurā paziņots par iespējamo pārkāpumu smagumu.

Papildus brīdinājuma sniegšanai Wells paziņojums informē saņēmēju par iespējamo izpildes darbību, ko SEC var veikt. Šeit ir piecas galvenās Wells paziņojuma iezīmes:

1. SEC nosūta Wells paziņojumu pēc izmeklēšanas pabeigšanas un pietiekamu pierādījumu savākšanas par iespējamiem pārkāpumiem.
2. Vēstulē izklāstīta SEC veiktā izmeklēšana un norādītas iespējamās maksas par vērtspapīru likumu pārkāpumiem.
3. Velsas paziņojuma saņēmējam ir 30 dienas, lai sagatavotu atbildi, lai risinātu apsūdzības un sniegtu jebkādus pierādījumus, kas apstiprina viņa nevainību vai precizē viņa nostāju.
4. SEC izskata saņēmēja sniegto atbildi un, pamatojoties uz iesniegto informāciju, nosaka, vai sākt tiesvedību.
5. Velsas paziņojums kalpo kā sistēma, kas ļauj SEC pieņemt apzinātus lēmumus par izpildes darbībām, vienlaikus nodrošinot godīgas iespējas potenciālajiem atbildētājiem iesniegt savas lietas.

Wells paziņojums ir vērtīgs rīks, kas ļauj SEC pieņemt labi informētus lēmumus par izpildes darbībām un nodrošina godīgu procesu visām iesaistītajām pusēm.

Kāpēc to sauc par “Akas paziņojumu”?

Termins "Wells Notice" ir cēlies no Velsas komitejas, kas izveidota 1972. gadā un kuru vadīja Džons A. Velss, korporatīvais jurists. Komitejā bija citi locekļi, tostarp Viljams Dž. Keisijs, Ralfs Demlers un Manuels F. Koens.

Velsas komitejas galvenais mērķis bija novērtēt Vērtspapīru un biržu komisijas (SEC) tiesībaizsardzības politiku un praksi. Viņu centienu rezultātā vairākas "Wells procedūras" tika iekļautas SEC politikās, no kurām viena ir Wells paziņojums.

Velsas paziņojuma iespējamās sekas

Tālāk ir norādītas Wells paziņojuma saņemšanas iespējamās sekas.

• Pirmkārt, uzņēmums, kas saņem Wells paziņojumu, var saskarties ar tiesvedību no SEC.
• Paziņojuma rezultātā uzņēmumam var tikt prasīts maksāt finansiālus sodus vai naudas sodus.
• Velsas paziņojums var ietekmēt attiecīgā uzņēmuma sniegtos pakalpojumus.
• Uzņēmuma aktīvi var tikt iesaldēti.
• Wells paziņojuma saņemšana var kaitēt uzņēmuma reputācijai.

Kā un kāpēc SEC Serve Wells paziņo?

Vērtspapīru un biržu komisija (SEC) ir atbildīga par reglamentējošām procedūrām un federālo vērtspapīru likumu izpildi. Tās galvenais mērķis ir aizsargāt ieguldītāju līdzekļus un regulēt tirgu, veicot atbilstošas ​​darbības pret pārkāpējiem. SEC ir noteikusi dažādas procedūras, lai izpildītu šo uzdevumu, tostarp Velsas paziņojumu.

SEC darbinieki ievēro standarta praksi, nosūtot Wells paziņojumu, ja viņi atklāj jebkādus ar vērtspapīru likumiem saistītus pārkāpumus, ko pieļāvusi kāda persona vai uzņēmums. Tas ietver rūpīgas izmeklēšanas veikšanu, lai noteiktu jebkādus likuma pārkāpumus. Pēc tam darbinieki lūdz reģionālā direktora, asociētā direktora vai komisāra atļauju nosūtīt Velsas paziņojumu potenciālajam likumpārkāpējam.

Lai saņemtu apstiprinājumu, darbinieki ņem vērā vairākus faktorus, tostarp:

• Nodrošina, ka izmeklēšana ir visaptveroša un pilnīga.
• Novērtējot nepieciešamību veikt tūlītējas izpildes darbības, lai aizsargātu ieguldītājus.
• Ņemot vērā paziņojuma nosūtīšanas iespējamās sekas, potenciālie likumpārkāpēji varētu iesaldēt līdzekļus.
• Tiek pārbaudīta notiekoša kriminālizmeklēšana pret iespējamo likumpārkāpēju, ko paziņojums var ietekmēt.

Kad šie faktori ir ņemti vērā, SEC nosūta Velsas paziņojumu potenciālajiem likumpārkāpējiem kā vēstuli. Tas brīdina un uzsāk dialogu starp SEC un iesaistīto personu vai organizāciju. Paziņojums ļauj potenciālajiem apsūdzētajiem precizēt savu nostāju, pirms SEC pieņem lēmumu izvirzīt apsūdzības.

Kāpēc Coinbase saņēma Wellsa paziņojumu?

Kriptovalūtu tirgus regulējums joprojām ir neskaidrs, un regulatori pastāvīgi cenšas novērst iespējamos pārkāpumus. Piemēram, SEC ir rīkojusies pret kriptovalūtu biržām un platformām, kas paredzētas it kā nereģistrētiem vērtspapīriem.

2023. gada martā, Coinbase, viena no vadošajām kriptovalūtu biržām, saņēma Wells paziņojumu saistībā ar noteiktiem sarakstā iekļautiem aktīviem un ieguldījumu pakalpojumiem. SEC pauda bažas par iespējamiem vērtspapīru pārkāpumiem, kas varētu ietekmēt investoru līdzekļus. Paziņojums var ietekmēt dažādus Coinbase piedāvātos pakalpojumus, tostarp tūlītējo tirgu, Coinbase Earn, Coinbase Prime un Coinbase Wallet.

Atbildot uz to, Coinbase federālajā tiesā iesniedza prasību pret SEC, cenšoties panākt regulējuma skaidrību. Tomēr 2023. gada maijā SEC atbildēja uz Coinbase noteikumu izstrādes paziņojumu un kritiku, uzsverot pārdomātas noteikumu izstrādes nozīmi un noraidot Coinbase prasību nekavējoties rīkoties.

The SEC nostāja ir izpelnījusies kritiku no kriptogrāfijas entuziastiem, vēl vairāk veicinot pieaugošo tendenci pārbaudīt komisijas darbības. Šī nav pirmā reize, kad SEC saskaras ar šādu pretreakciju no kriptovalūtu nozares. Apkārt ir viens konkrēts strīdus punkts kriptovalūtu regulējums, ko veic ASV valdība un SEC. Notiekošā Coinbase un SEC Wells Notice lieta tiek izskatīta federālajā tiesā, un galīgais lēmums vēl nav pieņemts.

Kāda ir Wellsa atbildes procedūra?

Kad persona vai firma saņem Velsa paziņojumu, tai 30 dienu laikā jāsagatavo Velsa atbilde. Izšķirošais pirmais solis ir piesaistīt juridisko konsultantu, nodrošinot visaptverošu izpratni par vērtspapīru likumiem un spēju izstrādāt atbilstošu reakciju.

Ja jūs saskaraties ar Wells paziņojumu, rūpīga plānošana ir vissvarīgākā. Pirmkārt, rūpīgi savāciet pēc iespējas vairāk pierādījumu, lai atbalstītu savu nostāju. Pēc tam skaidri un pārliecinoši iesniedziet savus pierādījumus, lai atspēkotu SEC apgalvojumus. Visbeidzot, ievērojiet SEC noteiktās vadlīnijas Wells iesniegšanai.

Turklāt ir svarīgi izsvērt abas iespējas: izlīgumu un tiesas prāvu. Tāpēc ļoti svarīgi ir sagatavoties jebkuram scenārijam un uzturēt atvērtas saziņas līnijas.

Vai Velsa paziņojumi un pavēste ir viens un tas pats?

Lai gan tie var šķist līdzīgi, starp Velsas paziņojumiem un pavēstiem ir izteiktas atšķirības. Pirmkārt, Wells paziņojums īpaši attiecas uz finanšu likumiem, un to izmanto finanšu iestādes, piemēram, SEC. Citas regulējošās iestādes, piemēram FINRA, CFTC, vai NASD ir līdzīgi regulējošie mehānismi, taču tie īpaši neizdod Wells paziņojumu. Turpretim pavēstes var izdot regulējošās iestādes vai tiesa par dažādām tiesiskām darbībām, tostarp kriminālizmeklēšanu, vides aizsardzības pārkāpumiem un darba strīdiem.

Turklāt Wells paziņojums ļauj saņēmējiem sniegt paskaidrojumus un atbildēt, pirms tiek uzsākta tiesvedība. Salīdzinājumam, pavēste prasa adresātiem rīkoties noteiktā termiņā.

Wells paziņojums, vienkāršots

Velsas paziņojums kalpo kā SEC darbinieku paziņojums privātpersonām vai firmām, kas norāda uz viņu nodomu ieteikt izpildes pasākumus, ja ir aizdomas par vērtspapīru likumu pārkāpumiem. Saņēmējiem tiek dotas 30 dienas, lai atbildētu un izklāstītu savu lietu, sniedzot argumentus, pierādījumus un pretargumentus, lai ietekmētu SEC galīgo lēmumu.

Stratēģiskā plānošana un ekspertu juridiskās vadlīnijas ir ļoti svarīgas, lai veiksmīgi virzītos šajā procesā. Tāpēc, lai efektīvi orientētos normatīvajā vidē un aizsargātu savas tiesības, ir svarīgi būt informētam un meklēt juridisku padomu.